Последние 3 минуты: «Полное внимание на три вещи, которые я намерен осуществить. Моя “тройка процветания”. <...> Представьте, что все это уже выполнено, прочувствуйте эмоции и так далее. <.. .>
«И, как я уже говорил, нет ни одного оправдания не уделить этому 10 минут. Если у вас нет даже 10 минут, ваша жизнь вам не принадлежит».
Это напомнило мне одну аксиому, которую я в разных формулировках не раз слышал от разных гуру медитации (таких, как Расселл Симмонс): «Если у вас нет 20 минут, чтобы погрузиться в медитацию, значит, на самом деле, вам требуется 2 часа».
Тони брал интервью и установил дружеские отношения с лучшими в мире инвесторами, такими как Пол Тюдор Джонс (которого Тони консультировал более 10 лет), Рей Далио, Карл Айкан, Дэвид Свенсен, Кайл Басс и многие другие. Это уникальные неприступные «единороги», которые регулярно одерживают победы над рынком, хотя это считается невозможным. На основе полученной информации Тони написал книгу («Деньги. Мастер игры»), и ниже я привожу некоторые общие модели, которые он выявил:
1 Устранение недостатков. «Каждый из этих [людей] без исключения одержим идеей не терять деньги. И степень этой одержимости ошеломляет». О Ричарде Брэнсоне: «Его первый вопрос о любом бизнесе: “Каковы его недостатки? И как мне от них защититься?” Когда он открыл [авиакомпанию] Virgin — а это всегда огромный риск — он обратился в корпорацию Boeing и заключил сделку, по условиям которой [он] мог в случае неудачного исхода вернуть самолеты производителю».
ТФ: Брэнсон всегда стремился свести риск к минимуму или полностью его устранить. В книге «Теряя невинность», которая произвела на меня огромное впечатление в период получения диплома, он описывал самый первый организованный им перелет: «Мы собирались в Пуэрто-Рико, но регулярный рейс отменили. Терминал аэропорта был полон людей, оказавшихся в безвыходной ситуации. Я сделал несколько звонков в чартерные компании и за 2000 долларов заказал чартер до Пуэрто-Рико. Эту сумму я разделил на количество мест, позаимствовал доску для мела и написал на ней: “Virgin Airways: 39 долларов — билет в один конец до Пуэрто-Рико”. Я ходил с этой доской по аэропорту, и вскоре на самолете не осталось свободных мест. Когда мы приземлились в Пуэрто-Рико, один из пассажиров повернулся ко мне и сказал: “Virgin Airways? Очень даже неплохо. Немного улучшить сервис, и вы можете открывать собственный бизнес”».
Возвращаясь к Тони, хочу добавить, что «устранение недостатков» также применимо к долгосрочному планированию и учету сборов, пошлин и посредников: «Если мы втроем с друзьями отложим одинаковые суммы денег и будем получать 7% прибыли, но один мой друг платит за обслуживание 3%, второй мой друг — 2%, а я — 1%, то независимо от того, вложили мы 1 миллион или 100 000 долларов, <...> человек, который платит 3%, [в результате] получит на 65% меньше денег».
2 Асимметричность рисков И ВЫГОД. «Каждый из них без исключения стремится поддерживать асимметричность рисков и выгод. <...> Это означает, что они стремятся максимально снизить риски и извлечь максимальную выгоду. Ради этого они и живут. <...> [Они не считают, что они] должны идти на огромный риск ради огромной выгоды. Спросите себя: “Как мне получить огромную выгоду без риска?” Если вы будете задавать себе этот вопрос постоянно и верить в то, что ответ [существует], вы его найдете».
ТФ: Приведу один невероятный пример. Однажды Кайл Басс купил 5-центовые монеты на 1 миллион долларов (около 20 миллионов монет). Почему? Потому что их номинальная стоимость составляла 5 центов, а стоимость металлического лома на тот момент составляла 6,8 центов. А это мгновенная прибыль в 360 тысяч долларов. Неплохо.
3 Распределение (диверсификация) активов. «Они прекрасно, без тени сомнения, сознают, что когда-нибудь ошибутся, <...> поэтому они создают такую систему распределения активов, которая принесет им успех. Все они согласны, что диверсификация активов — несомненно самое важное инвестиционное решение». В книге «Деньги. Мастер игры» Рей Далио объясняет Тони: «Людям кажется, что у них сбалансированный инвестиционный портфель, но акции в три раза более волатильны, чем облигации. И пока вам кажется, что инвестиции распределены 50 на 50, на самом деле это отношение составляет 90 к 10. А это огромный риск, и именно поэтому рушатся рынки, и вас пожирают заживо. <...> Какой бы вид активов вы ни выбрали, обещаю, что за вашу жизнь он упадет не меньше, чем на 50%, а скорее всего, в определенный момент — на 70%. Именно по этой причине средства надо вкладывать обязательно в разные предприятия».
4 Вклад В ЖИЗНЬ других людей. «И последнее общее свойство, на мой взгляд: почти все они — по-настоящему щедрые в душе люди; они не из тех, кто занимается благотворительностью лишь ради улучшения собственного имиджа. <...> И они очень трепетно относятся к помощи другим людям. <...> В этом они очень искренни».
ТФ: Отличный пример — Фонд Робина Гуда, созданный Полом Тюдором Джонсом. Цель фонда — борьба с бедностью в Нью-Йорке.
